Диплом в долг

Как устроена система в США

Американское высшее образование финансируется сразу из нескольких источников: собственных средств студентов и семей, грантов университетов и государства, а также образовательных кредитов. Если грантов и собственных средств недостаточно, оставшуюся стоимость обучения студент может покрыть займом. В последние годы кредитная нагрузка стала значительной частью американской системы: во 2 квартале 2026 года общий объем студенческой задолженности достиг $1,65 трлн, а в федеральной системе образовательных займов насчитывалось около 42,6 млн получателей. 

В 2025/26 учебном году опубликованная стоимость года обучения в государственном четырехлетнем вузе для резидента штата составляла в среднем $11,95 тыс. (~ 1 млн руб.), для студента из другого штата — $31,88 тыс (~2,76 млн руб.). В частном некоммерческом университете — $45 тыс (~3,9 млн руб.).

Если собственных средств и грантов недостаточно, оставшуюся сумму можно профинансировать за счет займа. Федеральные образовательные кредиты имеют фиксированную ставку, которая зависит от категории заемщика и учебного года. Для студентов бакалавриата в 2026/27 учебном году она составляет 6,39% годовых. Для магистрантов и студентов профессиональных программ — 7,94%, для кредитов PLUS — 8,94%. Срок погашения зависит от программы: стандартный федеральный план предусматривает выплату обычно в течение 10 лет, а отдельные программы позволяют растянуть выплаты на более длительный срок.

Именно сочетание высокой стоимости образования и кредитного финансирования формирует накопленную задолженность. В 2023/24 учебном году долги имели 47% выпускников бакалавриата. Средний размер задолженности среди заемщиков составлял $29,56 тыс.

При этом стоимость самого образования за последнее десятилетие росла неравномерно. В реальном выражении с 2015/16 по 2025/26 учебный год обучение в государственном двухлетнем колледже подешевело на 10%, в государственном четырехлетнем вузе для резидента штата — на 7%. В частных некоммерческих четырехлетних университетах стоимость выросла на 2%. 

Проблема американской модели заключается в том, что кредит позволяет получить образование без полной оплаты сразу, но переносит часть расходов в будущее. Если доход после выпуска оказывается недостаточным, обслуживать долг приходится уже самому заемщику. При масштабе системы это превращается в общенациональную финансовую проблему: во 2 квартале 2026 года 10,6% студенческой задолженности находилось в просрочке более чем на 90 дней.

Как устроена система в России

В России высшее образование разделено на бюджетное и платное. При обучении за счет бюджета студент не оплачивает стоимость образования, тогда как на коммерческом месте расходы несет он сам или его семья. Именно стоимость платного обучения в последние годы растет заметными темпами.

Средняя стоимость года обучения увеличилась с 63 тыс. руб. в 2011 году до 192 тыс. руб. в 2021 году. За десять лет рост составил 205%, тогда как официальная инфляция за тот же период была около 54%. В 2025 году средняя стоимость обучения выросла еще на 13,3%, а в 2026 году, по предварительным данным, — на 10,7%. Для направлений, где действует регулируемый максимум числа платных мест, рост составил 10,9%.

Разница в стоимости между регионами остается существенной. В 2026 году средняя стоимость года обучения в Москве и Санкт-Петербурге составляет около 450–650 тыс. руб., тогда как в регионах она в среднем находится в диапазоне 160–280 тыс. руб.

Для тех, кто не может оплатить контракт сразу, действует образовательный кредит с государственной поддержкой. Его ставка для студента составляет 3% годовых. Заемщиком выступает сам учащийся, при этом для оформления не требуются подтверждение дохода или поручители. Деньги перечисляются непосредственно вузу и используются для оплаты обучения. Погашение основного долга начинается после окончания льготного периода и может продолжаться до 15 лет, при этом в льготный период входит время учебы и еще девять месяцев после выпуска.

Спрос на этот механизм растет. В Сбербанке в сезон 2025 года было заключено 98,6 тыс. образовательных кредитных договоров — на 35% больше, чем годом ранее. Объем выдач достиг 18,2 млрд руб., увеличившись в 1,5 раза. В Т-Банке было оформлено 18,2 тыс. договоров — более чем в 2,8 раза больше прошлогоднего показателя, а объем кредитования превысил 7 млрд руб.

Кредит используется не только для получения первого высшего образования. По данным Т-Банка, 60% договоров пришлось на бакалавриат, 25% — на магистратуру, 10% — на специалитет и еще 5% — на программы аспирантуры и научные специальности.

При этом с 2026 года льготное кредитование стало более адресным. Теперь оно привязано к перечню профессий, специальностей, направлений подготовки и научных специальностей, соответствующих задачам технологической независимости и лидерства. В него вошли, в частности, математика, прикладная математика и информатика, компьютерные науки, информационная безопасность, электроника, энергетика, химия, биология и инженерно-технологические направления.

В результате образовательный кредит в России выполняет сразу две функции. Он позволяет студенту оплатить растущий по стоимости контракт и одновременно становится инструментом государственной кадровой политики. Выбор специальности теперь определяет как будущую профессию, так и возможность получить финансирование на льготных условиях.

США в большей степени позволяют студенту занять деньги сейчас и самостоятельно нести последствия этого решения в будущем. Россия берет на себя большую часть стоимости кредитного риска, но одновременно получает возможность влиять на то, какие образовательные траектории будут финансироваться на льготных условиях.

В обоих случаях образование остается инвестиционным решением, только в американской модели главный риск связан с размером будущего долга, а в российской — еще и с выбором специальности, от которого зависит доступ к государственной поддержке.